- 价格波动：金融市场瞬息万变，股票、债券、基金等投资产品价格时刻波动。如股票市场，受宏观经济、行业竞争、企业盈利等因素影响，股价涨跌频繁。在经济衰退期，企业盈利下滑，投资者信心受挫，股票价格普遍下跌。例如2008年全球金融危机，美股大幅跳水，众多股票市值腰斩。
- 利率风险：利率变动对投资影响显著。债券价格与利率呈反向关系，利率上升，债券价格下降；利率下降，债券价格上升。对贷款投资而言，利率上升会增加融资成本。若投资者持有固定利率债券，当市场利率上升，新发行债券利率更高，原债券吸引力下降，价格下跌。
- 汇率风险：涉及外汇投资或有跨国业务的企业面临汇率风险。汇率波动会影响跨国投资收益、进出口企业利润。如中国企业向美国出口商品，以美元结算，若人民币升值，美元兑换人民币数量减少，企业利润降低。个人投资海外资产，如投资美股，汇率波动会影响投资收益换算成本币后的价值。
- 债券违约：债券发行人可能因财务困境等原因无法按时支付利息或偿还本金。如一些经营不善的企业发行的债券，当企业资金链断裂，可能出现违约情况。2018年，部分民营企业因融资困难，债券违约事件频发，投资者血本无归。
- 贷款违约：在信贷投资中，借款人可能无法按时还款。如银行向个人或企业发放贷款，若借款人失业、企业经营失败，可能无力偿还贷款，导致投资者（银行等金融机构）遭受损失。
- 交易对手风险：金融衍生品交易、场外交易等存在交易对手违约风险。如在期货交易中，一方不履行合约义务，会给对手方带来损失。
- 资产变现困难：部分资产在市场不景气或投资者急需资金时，难以按合理价格快速变现。如房地产市场低迷时，房产挂牌数月无人问津，即使降价出售，也可能需较长时间才能成交。一些小众股票，每日成交量极低，投资者想大量卖出时，可能只能大幅压低价格，导致损失。
- 资金周转不畅：企业投资中，若资金安排不合理，可能出现资金周转困难。如企业过度扩张，将大量资金投入固定资产建设，流动资金不足，无法按时支付货款、偿还债务，影响企业正常运营，甚至导致破产。
- 人为失误：投资决策过程中，投资者或基金经理可能因疏忽、错误判断等犯错。如投资者误将卖出指令输成买入指令，导致不必要的损失。基金经理对行业发展趋势判断失误，投资了前景不佳的企业，使基金业绩下滑。
- 系统故障：金融交易系统、信息系统出现故障，影响交易执行和数据安全。如证券交易系统在交易高峰时段崩溃，投资者无法下单、撤单，错失交易机会。交易系统数据错误，可能导致投资者做出错误决策。
- 内部控制漏洞：金融机构或企业内部管理不善，存在欺诈、违规操作等风险。如内部人员利用职务之便，挪用客户资金、操纵交易价格等。
- 资产类别分散：投资多种不同资产，如股票、债券、基金、黄金、房地产等。不同资产在不同经济环境下表现各异，通过分散投资可降低单一资产波动对投资组合的影响。在经济繁荣期，股票表现较好；经济衰退期，债券、黄金等相对稳定。将资金合理分配到不同资产类别，可平衡投资组合收益和风险。
- 行业分散：投资于多个行业，避免过度集中在某一行业。行业发展受政策、技术变革、市场竞争等多种因素影响，单一行业风险较大。如科技行业发展迅速，但竞争激烈，技术更新换代快；消费行业相对稳定，但也受经济周期和消费者偏好变化影响。投资科技、消费、金融、医疗等多个行业，可减少行业特定风险。
- 地域分散：投资于不同地区的资产，降低地区性风险。不同国家和地区经济发展水平、政策环境、政治稳定性等存在差异。如新兴市场国家经济增长潜力大，但政治、经济风险相对较高；发达国家经济相对稳定，但增长速度可能较慢。投资国内和国外市场，可分散地缘政治、经济政策等风险。
- 风险评估方法：
- 风险价值（VaR）模型：衡量在一定置信水平下，某一投资组合在未来特定时期内可能遭受的最大损失。如在95%置信水平下，某投资组合的VaR值为5%，表示未来一段时间内，该投资组合有95%的可能性损失不会超过5%。
- 压力测试：模拟极端市场情况，评估投资组合在极端压力下的表现。如假设股票市场下跌30%、利率大幅上升等极端情况，测试投资组合的价值变化和风险承受能力。
- 风险监测频率：定期对投资组合进行风险评估和监测，根据投资产品的波动性和市场情况确定监测频率。对于高风险、波动大的投资产品，如股票型基金，可每周或每月监测；对于相对稳定的债券投资，可每季度监测。及时发现风险变化，调整投资策略。
- 止损策略：设定一个亏损比例或金额，当投资损失达到该设定值时，及时卖出资产，避免损失进一步扩大。如投资者购买股票，设定止损比例为10%，若股票价格下跌10%，则果断卖出。止损策略可有效控制风险，防止因市场持续下跌导致巨额亏损。
- 止盈策略：设定盈利目标，当投资收益达到该目标时，及时卖出资产锁定利润。如投资者投资某基金，设定止盈目标为20%，当基金净值上涨20%时，卖出基金。止盈可避免因市场反转，盈利回吐。
- 期货套期保值：利用期货合约与现货市场价格走势的相关性，进行反向操作。如农产品生产商担心未来农产品价格下跌，可在期货市场卖出期货合约。若未来农产品价格下跌，期货市场盈利可弥补现货市场损失。
- 期权套期保值：投资者购买期权，获得在未来特定时间以特定价格买入或卖出资产的权利。如持有股票的投资者担心股价下跌，可买入认沽期权。若股价下跌，认沽期权价值上升，可弥补股票投资损失。
- 投资保险：购买针对投资风险的保险产品，如信用保险可保障债券投资免受发行人违约损失；财产保险可保障投资的房地产等资产免受自然灾害、意外事故损失。如企业购买信用保险，当债券发行人违约时，保险公司按合同约定赔偿部分损失。
- 担保机制：在投资中，要求借款方或交易对手提供担保。如银行向企业发放贷款，要求企业提供房产、土地等抵押担保，或第三方提供保证担保。当企业无法按时还款时，银行可通过处置抵押物或向保证人追偿，降低损失。
- 明确投资目标：根据自身财务状况、投资期限、风险承受能力等，确定投资目标。如短期投资追求资金流动性和一定收益，可投资货币基金、短期债券；长期投资追求资产增值，可投资股票、股票型基金等。
- 确定风险偏好：评估自己对风险的承受能力和偏好，分为风险厌恶型、风险中性型和风险偏好型。风险厌恶型投资者倾向于低风险投资，如债券、定期存款；风险偏好型投资者可接受高风险高收益投资，如股票、期货。
- 选择风险管理策略：根据投资目标和风险偏好，选择适合的风险管理策略。如风险厌恶型投资者可采用分散投资、设置止损等策略；风险偏好型投资者在追求高收益同时，可利用套期保值控制风险。
- 关注市场动态：金融市场不断变化，政策调整、经济数据发布、行业发展等都会影响投资。投资者要关注宏观经济形势、政策变化、行业新闻等，及时了解市场动态，调整投资策略。如央行加息，债券投资者可提前调整债券投资组合，降低利率风险。
- 学习新的风险管理方法：随着金融创新和市场发展，新的风险管理工具和方法不断涌现。投资者要持续学习，掌握新的风险管理技巧，如量化投资风险管理、人工智能在风险管理中的应用等，提升风险管理能力。
- 投资组合再平衡：定期检查投资组合中各类资产的比例，当资产比例因市场波动偏离初始设定时，进行再平衡。如初始设定股票和债券投资比例为60:40，因股票市场上涨，股票投资比例上升至70%，可卖出部分股票，买入债券，使比例恢复到60:40，保持投资组合风险水平稳定。
- 策略优化：根据市场变化和投资业绩，对风险管理策略进行优化。如原套期保值策略效果不佳，可调整套期保值工具、比例或时机，提高风险管理效果。 想对风险管理策略的某个方面，如特定风险管理工具的实际应用案例，或不同投资场景下的风险管理要点，有更深入的了解？若有需要，我可进一步丰富笔记内容。